2009年4月15日，戈壁合伙人有限公司合伙人徐晨与易观国际助理总裁郎春晖做客由上海银沙投资投资总监蔡猜主持的“蔡猜投资圈”，就VC如何看待移动互联网及其发展等话题进行深度探讨。

　　嘉宾简介：

　　徐晨 戈壁合伙人有限公司合伙人

　　徐晨先生于2003年加入了戈壁合伙人，主要关注于数字媒体产业链中的无线与宽带应用、数字化教育和数字电视等领域。徐先生拥有包括IT、金融服务、房地产和建筑等的跨行业经验。在加入戈壁合伙人之前，他曾在点石投资咨询任投资代表，负者个人财务管理和投资咨询服务。徐先生毕业于上海同济大学工程管理专业。后又先后获得英国约克大学的金融与经济硕士学位。他同时还拥有英国约克大学的经济学证书。

　　郎春晖 易观国际助理总裁

　　朗春晖女士于2004年加入易观，一直从事新媒体(互联网及移动增值)和投资领域的研究和咨询工作。研究的细分领域包括online Ad, e-learning, LBS & online Map, mobile message, IPTV, EPG/PVR, e-Commerce, Mobile music, Smart phone, VAS, 等等。服务过的客户包括IBM, Intel, HP, Microsoft, Google, MSN Global, Tencent, Yahoo, TOM, Global Sources, WRH, MIH, NEC, Wi-Fi Alliance, WiMax Forum, 中国移动，中国电信等。郎女士加入易观前曾任UNIDO(UK) 项目专家，复华证券北京代表处经理等职。郎女士拥有北京工业大学自动控制学士学位， 和北京大学工商管理硕士学位，CFA Level 2。

    精彩观点：

　　在前期运营商这个角色可能还会更重要，因为它要引导业务，它本身对业务的判断和它对业务的重视性会决定业务能否走到下一步。所以前期还是运营商为主的一个导向性的市场，后期特别是当业务比较成熟以后，可能会更多倾向于内容、服务和业务提供商。这是慢慢转化的过程，国外的经验差不多，日本DoCoMo做3G做了8到10年左右，才到一个比较成熟的商业化的市场。日本市场是现在比较成熟的3G市场，但是从竞争业态来看，应该比原来2G、2.5G更加倾向于内容和服务提供商。

　　实际上在现在移动互联网的前期最主要的问题就是带宽不够，如果做一个好的视频处理和压缩技术是能提高效率。比如现在一些视频，互联网用的视频都是几百K，如果能够把视频压缩到10K，而且无障碍传输，在现在这个时代已经能够用得很好。现在国外这个技术已经有很多公司，包括我看到一些美国、以色列的公司做得非常非常好。

　　从视频和多媒体的情况来看，现在的确技术或者是应用都是很多人在做，但真正回到商业模式这一块，在中国相对盗版比较严重，或者是用户对内容本身的价值认可度并不高的情况下，要做这样一个应用的确比较困难。今年其实是一个比较好的时间来考验这些业务，原来大家都说做广告，今年的广告市场肯定会有下降，品牌厂商肯定会退回到更后面的位置，用一些相对比较传统的、他们认为效率比较高的方式，而对于新的模式他们相对会比较谨慎一点，这对视频广告其实是一个比较大的挑战。所以，视频到底会走向哪里，今年不会有特别大的进展。

　　变化在哪儿？在以前的前手机时代，可能终端厂商的发明创造是非常强的，会出现像诺基亚这样的产业巨头。在未来所有统一结构之后，可能终端厂商就沦为现在PC厂商、OEM厂商，可能利润很薄，做的都是统一模式，那谁会占主导地位？占主导地位就是那个平台。

　　在线游戏都是在手机上、键盘上、手柄上操作，那是很直观、很简洁，手机上操作游戏的难度程度和用户体验是不一样的，同一个游戏在不同机器上的体验是不一样的，这是比较大的问题。第二，手机游戏的生命周期比较短，不像在线游戏的生命周期比较长。同时手机游戏的开发难度，从前期来说并不比在线游戏低多少。你在一个资源很有限的平台上做游戏，包括它的体验，比如手机的CPU等等能力都是有限的。它是要有一个比较高的成本去运行一个比较短期的游戏，对开发和最后成本回收来说是比较难去算的一个回收率的。另外，你收钱还在运营商的手里，不像互联网是一个相对开放的，所以你的很多服务也受到运营商本身业务态度的影响。

　　移动代理和软件门户的特点都是因为现在整个市场还是比较零散的状况造成的。这些厂商是有时间窗口的，在一定时间内是可以比较快速成长，但肯定这些企业要面临着一个问题，到下一步以后，比如说到了平台统一以后，你的定位是在哪里？

　　像诺基亚最典型的例子，它起家是做造纸，然后做电缆，然后做电视，最后做手机。做造纸的时候还不知道手机的存在，没法做这种规划。不管是人还是企业你要会变通，这一点很重要。诺基亚这一点很聪明，知道终端为王的时代，他玩命做手机，大概是93年到2003年，它赚了大笔的银子，2006年以后很聪明，马上快速向互联网转型。我如果没记错，07年的财报只有49%来自终端，21%来自于互联网服务。如果你是一个与时俱进的公司，不是我做10年规划、5年规划，做滚动规划吧。

　　主持人：各位新浪网友大家好，欢迎您收看我们今天的节目。

　　今天在我们节目里面会讨论一个跟所有的手机用户都有关系的一个话题，就是移动互联网时代新的商业模式。今天我们演播室请到了两位非常重要的嘉宾，他们在这个领域都有丰富的研究和实践的经验。坐在我左手边的是徐晨先生，他是戈壁投资的合伙人。

　　徐晨：大家下午好。

　　主持人：还有一位郎女士，她是易观国际的助理总裁，在我们演播室当中是第一次请到了女性嘉宾。所以，今天要给她特别的关注，她也会给我们带来更多这方面的研究经验。

　　郎春晖：各位网友大家好，我是来自易观的郎春晖。

　　主持人：今天我们谈论的这个话题，首先可很多人会问到，什么叫移动互联网。我想让郎女士先给我们介绍一下，这个定义是什么样的，跟我们平时想的是不是一样。

　　郎春晖：是这样，互联网实际上我们这边可以分为两类，一类是移动互联网，一类是固定互联网。我们从几个角度来看。

　　第一是接入方式，接入方式是有线的或是无线的。

　　第二，很多人愿意说终端类型，但我更愿意说终端的移动性，也就是终端是否可移动。

　　第三，接入的站点类型，接入的是WAP站点还是Web站点，可能有点专业，但这必须得提到。

　　现在更多人提的移动互联网是狭义的移动互联网，指的是通过手机，通过Wap协议，上的是WAP站点。但是我觉得在未来的3G时代，这个定义一定是被广泛化，所有通过无线方式接入的互联网，我们都可以定义为移动互联网，这样它在终端上的限制也就没有了，不管你是手机，包括现在很热点的Netbook，上网本时代，下一步走的MID，接入的只要是无线的状态我们都定义为移动互联网。

　　主持人：这是很专业的解释。徐晨，你用一句话来说一下。

　　徐晨：还是从用户角度来说，用户如果没有被绑定在某一个固定的地方用互联网，都是移动互联网。

　　主持人：我的理解移动的电脑，可以这么解释吗？

　　徐晨：不是在一个固定的场所。

　　主持人：我知道今年千呼万唤，3G的牌照终于有了一个眉目，而且江苏省也率先展开了3G手机应用方面的一个尝试。我很想知道通过这样一个尝试之后，运营商、内容提供商包括终端的用户，还有生产的终端的制造商，他们这些关系会不会因为3G的开放会产生一些微妙的变化？

　　郎春晖：是这样的，大家都在说一个热点，在2009年3G会给移动互联网带来重大的一个变革，但是我觉得这个可能说的稍微早一点。2009年3G牌照会发放，但是它发放之后，有很长的路要走。

　　主持人：哪些路要走？

　　郎春晖：3G号是放了，但是现在网是否足够的，就是路修得很好，是否让车能够跑得很好。就像现在中国移动TD去年是大规模的在试，不知道你用没有，我们很多同事、同学都在试用，但感知不是很好。但是中国电信是3000万CDMA网，是可以软迁移，很快就能上去。包括联通的W-CDMA 5月17号放号。是热点出来了，但是真正离我们说的移动互联网时代，可能我认为在2012年会有一个高速发展。

　　现在全球整个互联网用户大概是9亿人，移动互联网和固定互联网各一半，各4.5亿。到2013年，我们预计是30亿人，那时移动互联网会占80%。

　　主持人：我想问一下徐晨，四者关系当中原来的运营商是老大，什么东西我都可以说了算，权利在我手里。现在如果3G上来之后，修路是任务，不修路自己的业务受影响。反过来路修好之后，到底有多少车在上面行驶，还包括我的理解是，内容提供商是不是它的地位会越来越重要？

　　徐晨：从两方面看，一个就是本身运营商在整个大的局面来说他的位置还是很重要，它还掌握着整个基础设施这一块，但是可能从国外和国内的经验来看，一般3G都会有一些新的牌照的发放，会引入新的运营商。所以，本身从竞争角度来说，引入新的竞争，对用户或者是对内容服务商、内容提供商都会有一个更好的位置。因为你面对的是一个多向的市场，不是原来某一家独大的单向的市场，对各个环节都有提高。

　　但反过来，在前期运营商这个角色可能还会更重要，因为它要引导业务，它本身对业务的判断和它对业务的重视性会决定业务能否走到下一步。所以前期还是运营商为主的一个导向性的市场，后期特别是当业务比较成熟以后，可能会更多倾向于内容、服务和业务提供商。这是慢慢转化的过程，国外的经验差不多，日本DoCoMo做3G做了8到10年左右，才到一个比较成熟的商业化的市场。日本市场是现在比较成熟的3G市场，但是从竞争业态来看，应该比原来2G、2.5G更加倾向于内容和服务提供商。大概情况是这样。